Can REITs replace physical real estate in your investment po

Can REITs replace physical real estate in your investment portfolio?
© Vandana Ramnani
Can REITs replace physical real estate in your investment portfolio?
Real estate has always remained the most preferred and sought after asset class for Indians. Plots, houses, apartments or commercial spaces are favourite investment avenues. According to a 2017 report—Indian Household Finance— of the household finance committee of RBI, “The average Indian household holds 84 percent of its wealth in real estate and other physical goods, 11 percent in gold and the residual 5 percent in financial assets.”
Interestingly, over the last decade investor interest in real estate, especially the residential segment has declined significantly because of negligible capital appreciation. For instance, according to the housing price index—RESIDEX— of National Housing Bank (NHB), composite housing prices in 50 cities of India increased by only about 4 percent annually between June 2013 and September 2020. Adjusting for inflation, the returns are negative. Investing in residential property for low rental yields of 1.5 percent to 2.5 percent doesn’t seem attractive. Commercial properties fetch better rental yields, but one needs to have deep pockets to invest.

Related Keywords

Japan , India , Singapore , Lovaii Navlakhi , Suresh Sadagopan , Godrej Properties , National Housing Bank , Embassy Office Parks , International Money Matters , Brookfield India Real Estate , Vandana Ramnani Can , Indian Household Finance , Real Estate Investment Trusts , Mindspace Business Parks , Managing Director , International Money , Senior Citizen , Short Term Capital Gains , Long Term Capital Gains , ஜப்பான் , இந்தியா , சிங்கப்பூர் , சுரேஷ் சடகோபன் , கோதுரேஜ் ப்ராபர்டீஸ் , தேசிய வீட்டுவசதி வங்கி , தூதரகம் அலுவலகம் பூங்காக்கள் , சர்வதேச பணம் விஷயங்கள் , ப்ரூக்ஃபீல்ட் இந்தியா ரியல் எஸ்டேட் , இந்தியன் வீட்டு நிதி , ரியல் எஸ்டேட் முதலீடு அறக்கட்டளைகள் , மைண்ட்ஸ்பேஸ் வணிக பூங்காக்கள் , நிர்வகித்தல் இயக்குனர் , சர்வதேச பணம் , மூத்தவர் குடிமகன் , குறுகிய கால மூலதனம் ஆதாயங்கள் , நீண்டது கால மூலதனம் ஆதாயங்கள் ,