Derivatives trader CLSAP NZ admits anti-money laundering law breaches in case with FMA

Derivatives trader CLSAP NZ admits anti-money laundering law breaches in case with FMA
5 May, 2021 10:23 PM
6 minutes to read
CLSA Premium New Zealand has admitted to anti-money laundering breaches. Photo / File
NZ Herald
A Kiwi derivatives trading firm and subsidiary of a Hong Kong company has admitted breaching anti-money-laundering laws after action was taken by the regulator.
CLSA Premium New Zealand Limited (CLSAP NZ) was accused of nearly
$50 million in suspicious transactions in a civil case filed in the High Court at Auckland by the Financial Markets Authority (FMA) in June last year.
Today, the FMA said the Auckland-based company has admitted it breached the Anti Money Laundering and Countering Financing of Terrorism (AML/CFT) Act. The markets watchdog had alleged the company failed to comply with its legal obligations between April 2015 and November 2018.

Related Keywords

Kunlun ,Zhejiang ,China ,Auckland ,New Zealand ,Jinyuan ,Sichuan ,Ping An ,Jilin ,Hong Kong ,Sydney ,New South Wales ,Australia ,Jiaxin ,Hainan ,Melbourne ,Victoria ,Canada ,Cayman Islands ,Canadian ,Chinese ,Rongjun June Zhang ,Xiao Hua Gong ,Richard Clive Pearson ,Qiang Fu ,Songyuan Huang Benny Wong ,Stefan Liu ,Fuqin Che ,Xiaolan Xiao ,Robert Manwarring Noakes ,High Court At Auckland ,Financial Markets Authority ,Qian Duoduo ,Companies Office ,Premium New Zealand Limited ,Department Of Internal Affairs ,Kunlun New Zealand ,High Court ,New Zealand Limited ,Anti Money Laundering ,Countering Financing ,Songyuan Huang ,Benny Wong ,Richard Clive ,Justice Kit Toogood ,Internal Affairs ,Qian Duoduo Limited ,Yuan Finance ,Jiaxin Finance ,Derivatives ,Trader ,Clsap ,Admits ,Anti Money ,Laundering ,Breaches ,Case ,With ,Kiwi ,Trading ,Firm ,Subsidiary ,Hong ,Kong ,Company ,Admitted ,Breaching ,Laws ,After ,Action ,Taken ,Regulator ,ஜெஜியாங் ,சீனா ,ஆக்லாந்து ,புதியது ஜீலாந்து ,ஸிச்வாந் ,பிங் ஒரு ,ஹாங் காங் ,சிட்னி ,புதியது தெற்கு வேல்ஸ் ,ஆஸ்திரேலியா ,ஹைனன் ,மெல்போர்ன் ,விக்டோரியா ,கனடா ,கேமன் தீவுகள் ,கனடியன் ,சீன ,கிஷியஓ ஹுவா காங் ,ரிச்சர்ட் கிளைவ் பியர்சன் ,கியாங் ஃபூ ,ஸ்டீபன் லியூ ,உயர் நீதிமன்றம் இல் ஆக்லாந்து ,நிதி சந்தைகள் அதிகாரம் ,நிறுவனங்கள் அலுவலகம் ,ப்ரீமியம் புதியது ஜீலாந்து வரையறுக்கப்பட்டவை ,துறை ஆஃப் உள் வாழ்க்கைத்தொழில்கள் ,உயர் நீதிமன்றம் ,புதியது ஜீலாந்து வரையறுக்கப்பட்டவை ,எதிர்ப்பு பணம் சலவை ,பென்னி வோங் ,ரிச்சர்ட் கிளைவ் ,நீதி கிட் மிகவும் நன்றாக இருக்கிறது ,உள் வாழ்க்கைத்தொழில்கள் ,யுவான் நிதி ,வழித்தோன்றல்கள் ,வர்த்தகர் ,எதிர்ப்பு பணம் ,சலவை ,வழக்கு ,உடன் ,கிவி ,வர்த்தக ,நிறுவனம் ,துணை ,ஹாங் ,காங் ,சட்டங்கள் ,நடவடிக்கை ,எடுக்கப்பட்டது ,சீராக்கி ,